패턴 식별의 핵심 열쇠, 볼린저 밴드

볼린저 밴드는 M형과 W형 패턴의 식별을 돕는다.

W형, 이중바닥 패턴에서 첫 번째 저점은 볼린저 밴드 하단을 이탈하지만,(차트)

볼린저 밴드 하단 이탈

두 번째 저점은 밴드 안에 위치한다는 점이 중요하다.

 

또한 1차 하락 시의 거래량이 2차 하락 시의 거래량보다 많다는 것으로 확증된다.

 

두 번째 저점이 첫 번째 저점을 갱신하느냐 안 하느냐가 중요하기 보다는, 두 번째 저점이 밴드 안쪽에 들어오느냐로 이중 바닥 패턴을 판단한다.

 

따라서 이중 저점 패턴에서 두 번째 저점이 첫 번재 저점을 갱신하며 신저점을 찍으면서 사람들은 흔히 공포에 빠지는데

볼린저 밴드를 활용하면 패닉에 빠지지 않고 뒤따르는 상승 행진에 동참할 수 있다.

 

많은 경우 모멘텀의 천장과 바닥은 볼린저 밴드 바깥에서 일어나며,

 

이어지는 주가의 천장과 바닥, 즉 반전 지점은 볼린저 밴드 안에서 일어난다.

 

볼린저 밴드의 가장 중요한 활용법은 천장 및 바닥을 진단하는 것이지만,

 

지속적 추세의 확인, 거래범위의 규정, 스퀴즈(변동성 축소) 식별, 그 밖의 중요한 패턴 인식에도 유용하다.

 

패턴 식별은 기술적 투자의 성공으로 가는 열쇠다.

 

특히 볼린저 밴드와 추가 지표를 결합하면 패턴 식별의 성공으로 가는 열쇠를 거머쥘 수 있다.

 

많은 투자자들이 볼린저 밴드 하단 매수, 상단 매도로 활용하고 있다.

 

하지만 저자는 그것도 좋지만 볼린저 밴드는 저점과 고점, M자 W자 패턴을 인식하는 것에 더 특화되어 있다고 강조하고 있습니다.

 

또한 저자는 볼린저 밴드로 W자 패턴을 확인했을 때 매매법을 설명해줍니다

 

 

W자 패턴 확인 후 매매법

규칙에 맞는 W형을 찾았으면 그다음엔 무엇을 해야할까?

 

강세에 매수해야 한다.

 

평균 거래 범위와 평균 거래량을 초과하는 반등일을 기다렸다가 매수하라.

 

그날이 패턴을 확증하고 반등을 위한 무대가 마련되는 날이기 때문이다.

 

우리의 목표는 시장의 중요한 국면을 포착해 포지션 승률을 높이는 것이다.

 

이것을 현실로 만들려면 우리가 보고 있는 패턴을 믿어야 하며,

 

패턴을 믿으려면 구조를 형성해나가는 요소들을 이해해야 한다.

 

기술적 분석은 홀로 서 있는 ‘독립형’과학이 아니다.

 

펀더멘털과 심리적 현실, 아니 더 정확하게 말하면 펀더멘털과 심리적 현실에 관한 예측에 따라 행동하는 ‘투자자의 행위’를 보여주는 것이다.

 

 

W(이중바닥) 패턴 확인 및 매매법

1.     첫 번째 저점 밴드 하단 접 또는 밖 확인

2.     두 번째 저점 밴드 안 확인

3.     W 패턴 확인되었다고 매수 x

4.     W 패턴 완성 후 거래량 급증 확인

5.     거래량 급증 + 주가 반등 확인

이중바닥 패턴 확인 및 매매법

 

대표적인 천정 M형(이중천정) 포착

천정과 바닥은 여러 가지 면에서 서로 다르다

 

따라서 천정과 바닥에서의 속도, 변동성, 거래량, 정의 등 모든 것이 달라진다.

 

천정 패턴인 M형과 바닥 패턴인 W패턴은 심리와 함수관계를 맺고 있다.

 

패닉은 탐욕보다 더 예민하고 강력한 감정이어서 차트 위에서 더 선명하게 나타난다.

 

따라서 바닥에서는 W형이 가장 전형적이지만, 천정에서는 M형보다는 좀 더 복잡한 삼중 천정이 전형적이다.

 

물론 지금까지 설명한 것은 이상적인 형태이며, 모든 면에서 완벽한 패턴이 나타날 확률은 낮다. 이 규칙들 중에 몇 가지를 지키는 패턴이 훨씬 더 자주 나타난다.

 

머리어깨형 패턴의 가장 흔한 반증으로 꼭 알아두어야 할 것은 주가가 세 차례 치고 올라가면서 고점을 찍는 구조다.

 

이 패턴은 종종 장기간에 걸친 대규모의 천정형 패턴에 앞서 나타나기도 한다.

세 차례 치고 올라가면서 고점을 찍는 구조

이때 첫 번째 고점은 밴드 상단을 이탈하고, 두 번째 고점은 밴드에 닿으며, 세 번째 고점은 밴드 상단에 미치지 못하는 것이 특징이다.

 

거래량은 패턴을 거치면서 점차 감소한다.

 

밴드를 돌파하는 고점이 형성된 뒤 밴드 내에서 신고점을 찍는다면 항상 의심해야 한다. 특히 두 번째 (신)고점이 상단 밴드를 건드리지 못할 때는 더욱 경계해야 한다.

 

볼린저 밴드야말로 신고점을 일관되게 알려주는 유일한 접근법이다.

 

바닥형과 마찬가지로 천정형 패턴에서도 상대성이 핵심이다. 많은 경우 절대적인 신고점을 찍더라도 신중하게 전망해야 한다. 올바른 전망을 돕는 유일한 장치는 볼린저 밴드다.

 

 

추세 : 밴드 위를 달리다

볼린저 밴드나 엘벤로프를 활용할 때 흔히 저지르기 쉬운 실수는 주가가 밴드 상단에 닿았을 때 무턱대고 매도하는 것이다. 밴드 상단과 하단에 주가가 닿는 것은 하나의 기준일 뿐이지 그것 자체만으로 어떤 마법 공식이 될 순 없다.

주가가 상승추세를 타면 주가는 밴드의 상단을 수없이 터치하며 우상향 한다. 이런 현상을 ‘밴드 타기’라고 부르며, 지속형 추세에 자주 나타난다.

 

상승세가 지속될 동안에는 계속 상단 밴드 터치가 발생하고 대개 종가가 밴드 밖으로 빠져나오는 날도 여러 번 발생한다. 이때 볼린저 밴드와 함께 사용하면 유용한 지표가 일중강도 지표이다. 이는 밴드를 타는 기간을 진단하는데 아주 유용하다.

 

매도 판단

 

변동성 수축& 돌파 : 눌림목 매매 타점

눌림목 매매 타점은 볼린저 밴드의 수축, 그리고 상단선 놀파(변동성 돌파)로 결정할 수 있습니다.

싀퀴즈는 볼린저 밴드와 관련해 가장 많은 질문이 쏟아지는, 인기 있는 주제다.

스퀴즈는 영어로 쥐어짜다라는 뜻이다.

밴드가 갑자기 확 수축하거나 오랫동안 수축했다가 폭발적으로 활짝 벌어지면 눈길이 안갈 수 없다. 스퀴즈가 일어나면 밀집이 시작되고 거래범위가 확 좁아진다. 이동평균은 거의 드러눕다시피 되어 일일 주가가 중앙 부분에 걸쳐진다. 그리고 볼린저 밴드도 주가 주위로 타이트하게 좁아진다.

 

상승일에 거래량이 증가했는가?

일중 강도 지표가 올라갔는가?

하락일에 거래 범위가 좁아졌는가?

시가와 종가의 관계는 어떠한가?

이들 각각의 증거가 최종 방향을 예측하는 데 도움을 준다. 그리고 뉴스를 예의주시하라. 뉴스가 촉매제가 되는 경우가 많다.

밴드폭이 확장되는 것에도 중요한 규칙이 또 나온다. 상승추세에서 하단 밴드는 우하향하고, 상단 밴드는 우상향하며 추세를 지속한다. 이때 주의할 것이 바로 밴드 기울기의 꺾임이다. 밴드 하단선의 우하향이 꺾이면서 우상향 할 때, 또는 밴드 상단선의 우상향이 꺾이면서 우하향 한다면 추세가 끝났을 확률이 매우 높다.

 

하지만 그렇다고 모든 움직임이 끝난 건 아니다. 추세가 지속되는 구간이 또 다시 나타날 수도 있다. 하지만 어쨌든 현재의 동력은 대체로 소진되었다고 봐야 한다. 모두가 추세의 지속을 바라겠지만 밀집이나 반전을 예상하는 것이 현실적이다.

 

 

변동성 돌파매매

수많은 트레이딩 시스템을 누구보다 열정적으로 연구한 사람이 도착한 결론이 변동성 돌파이다. 또한 볼린저 밴드를 가장 명쾌하고 직접적으로 응용하는 방법이 변동성 돌파 시스템이다.

 

일단 스퀴즈를 기다렸다가 밴드 상단을 돌파하면 그때 매수를 단행한다.

스퀴즈

이때 주의할 것은 손실제한을 짧게 설정해야 한다는 것이다. 왜냐하면 돌파를 실패하는 경우도 있기 때문이다. 이때 거래량과 다른 지표를 함께 활용하면 좀 더 확률 높은 투자를 할 수 있다.

하단선 꺽이면서 고점시 매도와 스퀴즈 발생시 매수 기법

참고 : 부자회사원 유튜브,『볼린저 밴드 투자기법』존 볼린저 저/신가을 역/김정환 감수 | 이레미디어